SHLD ETF 완전분석: 47% 수익률 달성한 차세대 국방기술 투자

지정학적 긴장이 고조되고 글로벌 방위비 지출이 급증하는 가운데, Global X Defense Tech ETF(SHLD)가 투자자들의 주목을 받고 있습니다. 2025년 연초 대비 47% 수익률을 기록하며 미국 상장 비레버리지 ETF 중 3위를 차지한 SHLD는 단순한 방위산업 투자를 넘어 차세대 국방기술의 혁신을 선도하고 있습니다.

CONTENTS

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1. SHLD ETF 기본 정보

Global X Defense Tech ETF(SHLD)는 2023년 9월 11일에 출시된 최초의 국방기술 특화 ETF로, 전통적인 방위산업과 첨단 기술의 융합을 추구합니다.

기본정보

항목	상세 정보
ETF 명칭	Global X Defense Tech ETF
티커	SHLD
거래소	NYSE Arca
출시일	2023년 9월 11일
운용사	Global X
순자산	약 20억 달러
보유종목 수	37개
기초지수	Global X Defense Tech Index
지수 가중방식	수정 시가총액 가중
리밸런싱	반기별
개별종목 최대비중	8%
집중도	비분산형 펀드
최소 시가총액	2억 달러

2. SHLD ETF 수익률 성과 분석

SHLD ETF는 출시 이후 지속적으로 강력한 성과를 보여주고 있습니다. 특히 지정학적 리스크 증가와 글로벌 방위비 증액이 ETF 성과에 직접적인 영향을 미치고 있습니다.

기간별 수익률 성과

기간	SHLD 수익률	벤치마크(지수) 수익률
연초 대비(YTD)	38.79%	-
1개월	10.46%	-9.09%
3개월	24.00%	-9.92%
1년	40.93% (펀드 NAV 기준)	41.66% (지수 기준)
설정 이후	50.27% (펀드 NAV 기준)	51.06% (지수 기준)

연도별 성과

연도	SHLD 수익률
2024년	35.03%
2025년(5월 현재)	38.79%

변동성 및 리스크 지표

리스크 지표	수치	의미
표준편차	16.10%	중간 수준의 변동성
현재 변동성	12.27%	월간 평균 변동률
최대 낙폭	10.92%	2024년 12월 18일 발생
회복 기간	39거래일	상대적으로 빠른 회복
샤프 비율	2.66	우수한 위험 대비 수익률
베타(S&P 500 대비)	0.13	시장 대비 낮은 상관관계

배당 정보

배당 항목	상세 정보
배당 빈도	반기별
최근 배당	$0.14 (2025년 1월 7일 지급)
30일 SEC 수익률	0.48%
과거 12개월 배당수익률	0.38%
연간 배당금	$0.20

SHLD ETF vs 기존 방위산업 ETF 비교

SHLD는 기존의 전통적인 방위산업 ETF와는 차별화된 접근법을 취합니다. iShares US Aerospace & Defense ETF(ITA)와 비교할 때, SHLD는 기술 중심적인 성향으로 인해 더 성장 지향적인 프로필을 갖습니다.

주요 차이점:

• 투자 범위: 전통적인 방위업체 vs 국방기술 융합 기업
• 기술 비중: 높은 기술 비중으로 AI, 사이버보안, 빅데이터 포함
• 지역 다변화: 글로벌 포트폴리오로 미국 외 지역 50% 비중
• 성장성: 차세대 국방기술 트렌드를 선도하는 기업 중심

3. SHLD ETF의 주요 보유종목 분석

Top 10 Holdings (2025년 5월 20일 기준)

순위	종목명	티커	비중(%)	주가($)	국가
1	Palantir Technologies	PLTR	11.38%	129.52	미국
2	Rheinmetall AG	RHM GR	10.30%	1,922.09	독일
3	RTX Corporation	RTX	6.61%	135.48	미국
4	Thales SA	HO FP	5.71%	279.78	프랑스
5	Leonardo SpA	LDO IM	5.69%	54.57	이탈리아
6	General Dynamics Corp	GD	5.63%	280.71	미국
7	Northrop Grumman Corp	NOC	5.54%	473.17	미국
8	Lockheed Martin Corp	LMT	5.06%	468.32	미국
9	Hanwha Aerospace Co	012450 KS	4.99%	605.10	한국
10	BAE Systems PLC	BA/ LN	4.67%	23.38	영국

핵심 보유종목 상세 분석

Palantir Technologies (PLTR) - 11.38% 최대 비중

미국 정보기관 및 국방 기관과의 긴밀한 협력으로 유명한 데이터 분석 기업인 팔란티르는 SHLD의 최대 보유 종목입니다. AI 기반 국방 및 상업 플랫폼에 대한 수요 급증으로 올해 70% 주가 상승을 기록했습니다.

팔란티르의 핵심 사업:

• 정부 및 국방 데이터 분석 플랫폼
• AI 기반 의사결정 지원 시스템
• 사이버보안 솔루션
• 상업용 빅데이터 분석

Rheinmetall AG (RHM GR) - 10.30% 두 번째 비중

독일 무기 및 자동차 제조업체인 라인메탈은 SHLD의 글로벌 다변화 전략을 보여주는 대표적인 종목입니다. 유럽 재무장 트렌드의 핵심 수혜주로 평가받고 있습니다.

라인메탈의 주요 영역:

• 차세대 군용 차량 및 시스템
• 탄약 및 화기 시스템
• 방어 기술 솔루션
• 자율주행 군용 장비

섹터별 분산

섹터	비중(%)
산업재	84.6%
정보기술	15.4%

SHLD는 산업재 섹터에 84.6%, 정보기술 섹터에 15.4%를 투자하여 전통적인 방위산업과 첨단 기술의 균형잡힌 포트폴리오를 구성하고 있습니다.

4. SHLD ETF 투자 포인트와 전략

지정학적 리스크와 투자 기회

2020년 이후 글로벌 방위비 지출이 연 4.2%씩 성장하여 팬데믹 이전 대비 4배 높은 수준을 기록하고 있습니다. 2030년까지 연평균 5% 성장률을 보이며 3.4조 달러 규모에 도달할 것으로 전망됩니다.

주요 성장 동력:

• NATO 방위비 증액 압력
• 우크라이나 전쟁으로 인한 유럽 재무장
• 미중 갈등과 아시아 태평양 군비 증강
• 사이버 위협 증가

차세대 국방기술 투자 테마

SHLD가 집중하는 핵심 기술 영역은 다음과 같습니다:

핵심 투자 테마:

• 사이버보안 시스템: 국가 기반시설 보호
• 인공지능: 자율 무기 체계 및 의사결정 지원
• 빅데이터 플랫폼: 정보 분석 및 예측
• 로봇공학: 무인 시스템 및 자율화
• 차세대 연료 시스템: 친환경 군용 에너지
• 첨단 군용 하드웨어: 차세대 전투 시스템

5. SHLD ETF 투자 시 고려사항

투자 위험요소

주요 리스크:

• 높은 변동성: 16.10% 표준편차로 중간 수준의 리스크
• 지정학적 의존성: 국제 정세 변화에 민감
• 정부 정책 리스크: 방위비 삭감 정책 변화 가능성
• 집중도 리스크: 비분산형 펀드로 섹터 집중

포트폴리오 구성 제안

적정 투자 비중:

• 공격적 투자자: 포트폴리오의 5-10%
• 보수적 투자자: 포트폴리오의 2-5%
• 테마 투자 차원: 방위/기술 섹터의 20-30%

다른 ETF와의 조합:

• 기술주 ETF와의 시너지 효과
• 글로벌 인프라 ETF와의 균형
• 전통적인 방위산업 ETF와의 비교 투자

6. 2025년 SHLD ETF 전망과 결론

투자 전망

긍정적 요인:

• 지속적인 글로벌 방위비 증가 추세
• 차세대 국방기술 수요 확대
• 지정학적 긴장 지속
• AI 및 사이버보안 시장 성장

주의 요인:

• 높은 밸류에이션 수준
• 정치적 변화에 따른 정책 리스크
• 기술주 시장 조정 가능성

최종 투자 의견

SHLD ETF는 전통적인 방위산업 투자의 한계를 넘어 차세대 국방기술 혁신을 선도하는 독특한 투자 기회를 제공합니다. 특히 47% 수익률과 2.66의 샤프 비율은 우수한 위험 대비 수익률을 보여줍니다.

하지만 높은 변동성과 지정학적 리스크를 감안할 때, 포트폴리오의 소수 비중으로 장기 투자 관점에서 접근하는 것이 바람직합니다. 특히 국방기술과 AI 융합 트렌드에 관심 있는 투자자들에게 매력적인 선택지가 될 수 있습니다.

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투자 시 유의사항: 이 글은 정보 제공 목적으로 작성되었으며, 투자 권유나 조언이 아닙니다. 투자 결정은 개인의 재정 상황과 투자 목표를 고려하여 신중히 내리시기 바랍니다.